ESPECULAR O INVERTIR: TEST 30 PREGUNTAS ¿Qué PERFIL TIENES?  –  DIFERENCIAS, CARACTERISTICAS

ESPECULAR O INVERTIR
En este articulo revisaremos cuales son las características de la inversión y la especulación, sus diferencias y particularidades.

De la misma forma propondremos un test de 30 preguntas para evaluar si tienes un perfil más especulador o más inversor.

Cuando se comienza a buscar ganar dinero a través de la inversión, la bolsa y la compra de activos, se tienen diferentes maneras de gestionar los recursos y tomar las decisiones de inversión.

Muchas veces cuando se comienza en este tema, las personas tienen un perfil de inversión, con el paso del tiempo, muchas veces cambian su estrategia o incluso dejan de buscar las inversiones como una alternativa de multiplicar o rentabilizar los recursos ahorrados.

Por supuesto que por lo general las personas jóvenes tiende a tener un comportamiento más con un perfil de especulación que inversor. Con el paso del tiempo y en muchos casos debido a la perdida de dinero, algunos buscan mas la inversión a largo plazo y dejan de lado la especulación como una alternativa en donde colocar sus ahorros.

DIFERENCIAS ENTRE UN INVERSOR Y UN ESPECULADOR

OBJETIVO Y RENTABILIDAD DE LA INVERSIÓN

  • El especulador busca conseguir rentabilidades rápidas y altas, tiene una visión a corto plazo y no quiere tener un activo durante un periodo prologando de tiempo.

Por lo general los especulares tienen altas expectativas de rentabilidad, tratan de lograr rentabilidades de dos dígitos incluso en un mes.

  • El inversor tiene una visión a largo plazo, no busca las ganancias rápidas mas bien trata de adquirir activos para conservarlos por un buen tiempo.

Los inversores tienen como objetivo rentabilidades promedio, pero constantes en el tiempo, no están preocupados por buscar altas rentabilidades en corto plazo, sino consolidar un patrimonio en el largo plazo.

NIVEL DE RIESGO CUANDO SE INVIERTE

  • El especulador por lo general asume mayores niveles de riesgo, pues busca ganancias rápidas, invierte en activos bastante volátiles que pueden subir o caer de precio con facilidad.
  • El inversor por lo general busca un nivel de riesgo bajo o moderado, diversifica sus activos e invierte en los que se tenga mayor estabilidad.

ANALISIS DE LA INVERSION

  • Los especuladores utilizan principalmente análisis técnico con una escasa participación del análisis fundamental.
  • Los inversores se basan para la toma de sus decisiones en el análisis fundamental, revisando aspectos como el contexto macroeconómico, el sector del activo y principalmente los fundamentales.

EL TIEMPO DE INVERSIÓN

  • Por lo general los especuladores compran y venden los activos en un periodo corto de tiempo, horas, días o pocos meses. Buscan rápidamente lograr ganancias para vender sus posiciones.
  • Los inversores mantienen sus activos durante periodos de tiempo prolongado por lo general años.

FUENTES DE INFORMACIÓN

  • Los especuladores revisan principalmente los gráficos de la cotización del activo, también están pendientes de noticias o rumores sobre las acciones o valores donde van a invertir.

Los especuladores buscan fuentes documentales principalmente sobre trading.

  • Los inversores revisan diferentes fuentes de información, mirando en detalle los informes financieros de la empresa, datos macroeconómicos e información del sector donde se está invirtiendo.

Los inversores buscan información sobre análisis fundamental y el  value investing.

TIEMPO DE ANALISIS

  • Los especuladores pueden realizar análisis en horas, en donde al revisar una grafica pueden decidir comprar o vender un activo.
  • Los inversores toman semanas o incluso meses para realizar una decisión pues hacen un seguimiento de los activos y conocen todos sus fundamentales.

PAGO EN COMISIONES

  • Los especuladores deben pagar demasiados costos en comisiones, pues realizan bastantes operaciones de compra y venta, si bien hay algunas plataformas que aparentemente no cobran comisiones, hay otros mecanismos mediante los cuales el intermediario obtiene beneficios.
  • Los inversores tratan de gastar la menor cantidad de recursos en el pago de comisiones, debido a que no realizan tantas operaciones buscan reducir los costó en este rubro.

TIPO DE ACTIVOS

  • Los especuladores buscan activos que se encuentren en momentos de euforia sin medir sus riesgos, las criptomonedas, los CFD’s y acciones de alta volatilidad son sus favoritos.
  • Los inversores prefieren activos con un riesgo mas moderado, revisan sus fundamentales más que la euforia del momento, si bien incluyen activos de crecimiento, prefieren las acciones, los ETF’s , los fondos, los bonos y la finca raíz como sus favoritos.

TEST ¿ERES INVERSIONISTA O ESPECULADOR?

El siguiente es un cuestionario que busca tratar de determinar si tienes un perfil más de inversionista o de especulador.

Por supuesto se trata de un ejercicio más didáctico, así que lo debes tomar como una practica que te da luces sobre la forma en la cual inviertes.

Para cada pregunta responde SI o NO y al final suma las respuestas positivas.

  1. ¿Buscas rentabilidades moderadas, pero a largo plazo en tus inversiones?
  2. ¿Tienes un horizonte de inversión a largo plazo en tus inversiones?
  3. ¿Utilizas análisis fundamental y el value investing para tomar tus decisiones de inversión?
  4. ¿Mantienes tus inversiones durante periodos largos de tiempo, por lo general años?
  5. ¿Dedicas un tiempo de estudio de varias semanas para tomar una decisión de inversión?
  6. ¿Revisas muy bien el porcentaje de las comisiones pagadas por las operaciones de compra y venta, tratas de reducir estos costos?
  7. ¿Tienes claridad de los impuestos que pagas sobre las inversiones realizadas?
  8. ¿Sabes cuál es la tasa de referencia de la FED?
  9. ¿Conoces el valor del índice S&P500?
  10. ¿Sabes el ultimo dato de inflación en los Estados Unidos?
  11. ¿Conoces la tasa de desempleo actual en los Estados Unidos?
  12. ¿Conoces el déficit fiscal y deuda de los países en donde tienes tus inversiones?
  13. ¿Conoces el entorno y estabilidad política de los países en donde inviertes?
  14. ¿Conoces cuál es la calificación con o sin grado de inversión de Standard & Poor’s, Fitch Ratings y Moody’s del país en el cual inviertes?
  15. ¿Conoces el comportamiento del sector de las compañías en donde inviertes?
  16. ¿Sabes cuales son las proyecciones de crecimiento de las empresas en donde inviertes?
  17. ¿Lees los informes trimestrales de los reportes financieros de las compañías en las cuales inviertes?
  18. ¿Conoces los beneficios de las compañías en donde inviertes y su PER actual, histórico y futuro?
  19. ¿Conoces cual es el patrimonio de las compañías en donde inviertes, sus activos y pasivos, y la relación entre sus deudas y su valor patrimonial?
  20. ¿Conoces el valor de la deuda a corto y largo plazo de las empresas en la cuales inviertes?
  21. ¿Conoces la relación entre el precio y el valor en libros de las empresas en las cuales inviertes?
  22. ¿Conoces el margen EV/EBTIDA de las empresas en las cuales inviertes?
  23. ¿Conoces el Free Cash Flow de las compañías en las cuales inviertes?
  24. ¿Conoces la cantidad de acciones en circulación y el crecimiento de las empresas en las cuales inviertes?
  25. ¿Sabes cual es dividendo que paga las acciones que compras y cual es el Yield histórico?
  26. ¿Conoces la cantidad de acciones que tienen los directivos de las compañías?
  27. ¿Revisas las operaciones de compra y venta que realizan los directivos de las empresas en las que inviertes?
  28. ¿Conoces cuál es el MOAT o ventaja competitiva de las empresas en las que inviertes?
  29. ¿Lees de forma periódicas informes de comisionistas o analistas sobre los resultados de las compañías en donde inviertes?
  30. ¿Conoces los márgenes netos y operativos de las empresas en las que inviertes?

Si bien no podemos considerar que una persona es totalmente especulador o inversor para este ejercicio podemos tomar la siguiente tabla para establecer qué tipo de inversor eres:

1-10 RESPUESTAS SI: 100 % especulador

10-20 RESPUESTAS 50% especulador – 50% inversor

Mas de 21 RESPUESTAS SI: 80% inversor – 20% especulador

Mas de 25 RESPUESTAS SI: 100% inversor

Dejar un comentario

Tu dirección de correo electrónico no será publicada. Los campos obligatorios están marcados con *

error: Content is protected !!